SpaceX planea presentar un prospecto de oferta pública inicial (IPO) a los reguladores a finales de esta semana o la próxima, dijo The Information, citando a personas familiarizadas con el asunto. El documento confidencial formalizará los planes para una IPO de la empresa de Elon Musk, que pretende salir a bolsa en junio.
La IPO pondrá a prueba la aceptación de los inversores de lo que se espera sea la IPO más grande en la historia de Estados Unidos. Según personas familiarizadas con el asunto, los consultores involucrados en los preparativos predicen que el tamaño de la financiación de la oferta pública inicial de la compañía puede exceder los 75 mil millones de dólares, más que los 50 mil millones de dólares reportados anteriormente. La empresa, valorada más recientemente en 1,25 billones de dólares, finalizará el tamaño de la financiación y la valoración objetivo sólo unas semanas antes de su oferta pública inicial.
Según Renaissance Capital, un acuerdo de esta magnitud excedería la cantidad recaudada por todas las OPI de Estados Unidos el año pasado combinadas.
La empresa no tendrá un período de bloqueo estándar de seis meses como la mayoría de las OPI. El período de bloqueo está diseñado para evitar que los insiders vendan acciones todas a la vez, lo que hace bajar el precio de las acciones. SpaceX ha recaudado alrededor de 10 mil millones de dólares en las últimas dos décadas como empresa privada, por lo que sus asesores quieren evitar una venta masiva. Personas familiarizadas con el asunto agregaron que aún se están discutiendo acuerdos específicos para el período de bloqueo.
Banqueros de Goldman Sachs, Morgan Stanley, Bank of America, JPMorgan Chase y Citigroup han comenzado a prepararse para la IPO, aunque aún no han sido contratados formalmente. Según informes anteriores de The Information, SpaceX ha discutido la división de funciones entre varios bancos de inversión, siendo cada banco responsable de diferentes tareas.
Se espera que la gira para inversores institucionales se centre en tres temas: el negocio de lanzamiento espacial, que se ha convertido en una fuente estable de ingresos; el negocio de Internet satelital Starlink, de rápido crecimiento; y sus perspectivas como proveedor de centros de datos orbitales. No se espera que X de Musk (anteriormente Twitter, ahora parte de SpaceX) y XAI desempeñen un papel importante en las presentaciones itinerantes para inversores públicos, dijeron personas familiarizadas con el asunto.